Конкурент
|
Масштаб конкуренции
|
Конкурентное положение
|
Стратегические намерения
поведения на рынке
|
Слабые стороны
|
ООО "АБЦ"
|
местная
|
прочное, позволяющее
удержать существующую позицию
|
стремится увеличить свою
долю рынка
|
задержки сроков исполнения
услуг
|
ЗАО "Бизнес Центр
"Вологда-Консалтинг"
|
местная
|
прочное
|
один из лидеров
|
высокие цены на услуги
|
ОАО "АнЛен"
|
региональная
|
стремится повысить
существующую позицию, довольно высокую
|
стремится быть доминирующим
лидером, которым скорее всего является.
|
высокие цены на услуги для
малого бизнеса
|
Из таблицы 2 видно, что на рынке услуг Вологды присутствуют, как местные,
так и региональные компании. Для ООО "Ваш Консультант" перечисленные
организации являются достойными соперниками в этой отрасли. Каждый при этом
стремится увеличить свою долю рынка. При этом в их деятельности существуют свои
минусы: высокие цены на услуги, текучесть персонала. А предприятие ОАО
"Ваш Консультант" предоставляет свои услуги, исходя из оптимального
соотношения цены и качества. В результате чего, продукция ООО "Ваш Консультант"
является востребованной.
Все представленные фирмы предлагают потребителю практически идентичные
услуги, поэтому слабые места следует искать в качестве обслуживания,
предлагаемых дополнительных услугах, месте расположения конкурентов, уровне
цен, т.д.
Таким образом, фирме следует обращать особое внимание на следующие
направления: качество обслуживания, дополнительные услуги (сроки, гарантия
качества, рассрочка платежа, и др.).
.3 Направления повышения эффективности ООО "Ваш Консультант" за
счет использования факторов внешней среды
ООО "Ваш Консультант" функционирует на рынке уже достаточно
продолжительное время с 2009 года. ООО "Ваш Консультант" планирует
оказывать новые виды услуг, удовлетворяющих клиентов- организаций и ИП,
требования и запросы которых растут, в связи с их ростом, а так изменением
законодательства, форм отчетности и т.д.
Необходимо повышение действенности рекламы на радио, в газетах,
проведение всевозможных презентаций и конкурсов.
Для привлечения новых клиентов, расширения рынка сбыта и как следствие
этого для получения прибыли делается основной упор на проведение рекламной
кампании. От этого зависит успех продвижения услуг.
В рекламном объявлении указывается полное название организации, краткий
перечень услуг, информация о ценах на услуги, координаты нахождения
организации.
Ответственность за продвижение услуг и контроль за выполнением плана и
эффективностью рекламной кампании возлагается на заместителя директора.
Рекомендации по совершенствованию влияние факторов внешней среды на деятельность
организации:
Повышение эффективности продвижения и внедрения на рынок новых услуг.
Затраты на рекламу.
Повышение качества обслуживания, сокращение претензий от клиентов. На эти
мероприятия затраты не потребуются.
Средства на продвижение продукции выделяются из прибыли ООО "Ваш
Консультант".
Таким образом, главное что необходимо усвоить - то что внешние факторы в
совокупности с факторами внутренней среды оказывают решающее воздействие на
функционирование организации. Все переменные тесно переплетаются и влияют друг
на друга. Менеджер должен уметь анализировать все эти факторы в совокупности,
не упуская ни одного из виду, и принимать верное решение.
Все факторы внешней среды находятся в состоянии сильного взаимовлияния.
Изменение одного из факторов обязательно приводит к тому, что происходит
изменение других факторов. Поэтому их изучение и анализ должны вестись не по
отдельности, а системно с отслеживанием не только собственно изменения одного
фактора, но и с условием того, как они изменения скажутся на других факторах.
Также степень воздействия отдельных факторов на различные организации
различна. В частности, степень влияния проявляется по разному в зависимости от
размера организации и отраслей принадлежности. Кроме этого, организация должна
составить список тех внешних факторов, которые являются потенциальными
посетителями угроз для организации. Также необходимо иметь список тех внешних
факторов, изменения в которых могут открыть дополнительные возможности для
организации.
3. Управление внутренней средой организации
ВНУТРЕННИЕ ПЕРЕМЕННЫЕ - это ситуационные факторы
внутри организации. Поскольку организации представляют собой созданные людьми
системы, то внутренние переменные, в основном, являются результатом
управленческих решений. Это, однако, вовсе не означает, что все внутренние
переменные полностью контролируются руководством. Часто внутренний фактор есть
нечто еденное", что руководство должно преодолеть в своей работе.
Цель организации, как и любого предприятия - это
получение прибыли, цель коллектива - это качественное выполнение своей работы,
чтоб клиент был удовлетворен конечным результатом.
Задача - это предписанная работа, которая должна быть
выполнена установленным способом и в установленные сроки. Задачей ООО "Ваш
Консультант" является удовлетворение клиентов, путем выполнения заказанных
услуг. Выполнение работы должно быть таким, чтоб потребитель мог еще ни раз
обратиться в фирму.
Персонал - это люди с индивидуальными особенностями.
Человек - центральная фигура в любой организации. Директор оценивает каждого
подчиненного по-разному, учитывает его потенциал, способности к выполнению
работы, потребности, мотивацию и многое другое. Персонал в организации довольно
молодой, дружный, общительный, приветлив, состоит из квалифицированных сотрудников,
с ними легко можно построить диалог, всегда добиваются поставленных целей,
имеются лидеры в коллективе.
Все эти элементы находятся в тесной взаимосвязи и
помогают добиваться общих целей организации.
Цели, задачи, персонал - это внутренние переменные, которые
взаимосвязаны между всем и являются центром организации. Изменение одной из
переменных влияют на все другие. Поэтому важно уделять внимание именно
взаимодействию переменных.
"Жизнь" организации подобна жизни человека,
времени существования любого предмета труда или услуги. Она имеет свои фазы и
особенности развития. ООО "Ваш Консультант", как и все организации,
прошло ряд стадий:
ФАЗА 1 - 2009 г. рождение организации. На этой стадии
организация определяет главные цели, которые заключались в выживании, ставилась
основная задача, такая как выход на рынок, стремление к максимальному
увеличению прибыли, подбор квалифицированных сотрудников.
ФАЗА 2 - 2011 г. юность организации. Здесь ООО
"Ваш Консультант" получает кратковременную прибыль, растет, организация
выживает за счет умелого руководства, укрепляет и захватывает свою часть рынка,
организация планирует увеличить прибыль.
ФАЗА 3 - 2013 г. зрелость организации. На этой
организация сформировала свой имидж, добилось высоких финансовых показателей,
систематический, сбалансированный рост и квалифицированные сотрудники помогли
завоевать авторитет среди других консалтинговых фирм. Вводит новые виды услуг.
Развитие данной деятельности по разным направлениям помогло увеличить прибыль.
Методы управления - это способы воздействия субъекта управления на
управляемый объект для достижения определенных целей. Методы управления
многообразны, но их воздействие на персонал предприятия в целом и на каждого
отдельного работника опосредовано мотивацией. Изучив коллектив и руководителя я
пришла к выводу, что сегодняшняя модель управления ООО "Ваш
Консультант" представляет собой наличие жесткой иерархии, но в то же время
нет тотального контроля со стороны директора, также руководитель пытается
сделать обязанности подчиненных более привлекательными, избегает навязывать им
свою волю, вовлекает в принятие решений, предоставляет свободу формулировать
собственные цели на основе целей организации, т.е. в организации преобладает
демократический стиль руководства, так же руководитель по отношению к своим
подчиненным использует экономический метод управления. Данное управление
предполагает материальную мотивацию, т.е. ориентацию на выполнение определенных
показателей и заданий, после чего предусматривается поощрение за определенное
количество и качества выполняемой работы в виде заработной платы, премий,
повышения в должности.
Вывод: Совокупность всех внутренних переменных
образует рабочую среду, которая с помощью процесса управления приспособлена к
потребностям организации, рабочая среда влияет на работников и их поведение.
Организация должна адаптировать свою стратегию к окружающей среде с учетом
своих конкурентных преимуществ и целей развития. Долгосрочный стабильный успех
предполагает необходимость находить новые возможности, соответствующие целям, а
также своевременно реагировать на угрозы конкурентов, изменяя стратегию
развития организации.
4. Деловое и управленческое общение
Важнейшей формой взаимодействия людей выступает
общение. Общение позволяет решать не только вопросы организации, но и проблемы
ее сотрудников.
Деловое общение - сложный многоплановый процесс
установления и развития контактов между людьми, порождаемый потребностями
совместной деятельности и включает в себя обмен информацией, выработку единой
стратегии и понимание другого человека.
В ООО "Ваш Консультант" поступил большой
заказ восстановить бухгалтерский учет в фирме за два года, в силу определенных
причин бухгалтерский учет не велся, время очень ограниченно, восстановить учет
и получить результат необходимо с наименьшими финансовыми потерями для клиента.
Руководителю необходимо было провести совещание по данному вопросу, в чем я
принимала непосредственное участие и помогала составить модель общения с
подчиненными. Руководителем и мной была подготовлена беседа с подчиненными,
темой беседы послужил заказ клиента на восстановление бухгалтерского учета.
Перед тем как обсудить этот заказ с подчиненными мы с руководителем построили
беседу для себя, определив все этапы выступления, последовательность и многие
другие нюансы.
Предполагалось, что беседа будет длиться не менее
одного часа, а может и более, так как заказ серьезный, необходимо обсудить
правовые проблемы и налоговые последствия для клиента. Распределить обязанности
между подчиненными, так заказ ограничен во времени, продумать саму технологию
исполнения в разрезе бухгалтерских операций и бухгалтерского и налогового учета
и еще много тонкостей, которые необходимо обсудить с коллективом.
Время проведения совещания планировалось назначить на
10.00, в это время должны были присутствовать все сотрудники отдела
консультирования. Совещание проводилось непосредственно в помещении, где
располагается отдел, сотрудникам было удобно и комфортно, находиться за своими
рабочими местами при проведении данного собрания. Кроме того вся правовая база,
что называется "под рукой", на рабочих компьютерах.
Привлечь внимание своих подчиненных директору не
составило особого труда, так как сотрудники были заинтересованы в материальном
вознаграждении, руководитель пользуется авторитетом, ее уважают сотрудники,
всегда с пониманием относится к любой возникшей проблеме в организации, которая
непосредственно касается подчиненных, отзывчива, коллектив с большим интересом
берется за порученное дело, так как любит свою работу.
Изучив коллектив, можно сказать, что он с доверием
относится к своему руководителю, коллектив достаточно долгое время работает в
одном и том же составе, в нем нет текучести кадров, руководитель с ними более 5
лет они уже изучили все достоинства и недостатки друг друга и с большой уверенностью
могут доверить руководителю все важнейшие вопросы касающиеся их и организации.
И поэтому данная тема беседы не вызвала у них особых негодований, вопросы
практически не задавали, коллективу был понятен механизм работы.
На мой взгляд, мы с руководителем подготовили беседу
хорошо, была вводная часть, основная часть и заключительная. Была определена
цель работы, сроки выполнения, время работы, этапы выполнения, было оговорено,
кто конкретно за какие моменты несет ответственность, в общем, все важные
моменты были рассмотрены.
Перед выступлением были составлены тезисы, выделены
важные пункты, представлена примерная схема выполнения заказа. Выступление
проводила директор, так как в данном вопросе она более освещена. Я
присутствовала в аудитории и наблюдала за выступлением руководителя и реакцией
подчиненных.
Выступление построено было так хорошо, что очень легко
воспринималось сотрудниками, при выступлении директор смотрела на своих
подчиненных, пользовался жестами в некоторых моментах, чувствовалось, что
сотрудники дружески расположены к руководителю, в целом выступление было
компактным и целеустремленным.
Во время проведения выступления руководитель применял
психологические приемы, тем самым, чтоб достигнуть расположения подчиненных,
одним из таких приемов был прием "Имя собственное". Произнеся вслух
имя работника, руководитель, говорил о том, как хорошо он справляется с той или
иной работой и поручал ее.
В заключении можно сделать вывод, что выступление по
заданной теме прошло отлично, коллективу были понятны цели, задачи и сроки
выполнения. Деловое общение требует от человека высокой психологической
культуры, а также постоянного изучения и учета эмоциональной стороны деловых
отношений. А также руководителю очень важно знать свой коллектив, по возможности,
способности каждого.
5. Принятие управленческих решений
Управленческое решение - это результат конкретной
управленческой деятельности менеджмента. Принятие решений является основой
управления. Выработка и принятие решений - это творческий процесс в деятельности
руководителей любого уровня.
В ООО "Ваш Консультант", в силу специфики
услуг, используется коллективный метод обсуждения и принятия решений - эти
решения принимаются всем коллективом, затрагивают наиболее общие проблемы
развития коллектива и предприятия. А так же используют технику "Мозговой
атаки" - это совместное генерирование новых идей и последующее принятие
решений. Этот метод применяется в тех случаях, когда имеется минимум информации
о решаемой проблеме и установлены сжатые сроки для ее решения.
План принятие решения методом "Мозгового
штурма", который применяется ООО "Ваш Консультант"
1. Подбор группы генераторов мозгового штурма. (Подбор состоит в
выявлении активных творцов, обладающих различными знаниями).
2. Первоначальная постановка проблемы;
. Анализ проблемы и сообщение необходимой вводной информации;
. Выяснение возможностей решения проблемы;
. Переформулирование проблемы;
. Совместный выбор одного из вариантов переформулированной
проблемы;
. Выдвижение образных аналогий;
. Подгонка намеченных участниками мозгового штурма подходов к
решению или готовых решений к требованиям, заложенным в постановке проблемы.
В реальной практике проведения мозгового штурма, на совещании, участники,
как правило, стремятся немедленно, без соблюдения всех перечисленных процедур
найти решение проблемы. Таким образом, проведение делового совещания с
использованием мозгового штурма, т.е. внедрение генерирования и анализа идей в
процесс мысли деятельности участников - процесс достаточно сложный, зависящий не
только от организаторских умений, опыта и статуса ведущего деловое совещание,
но и от его специальной компетентности: коммуникативной и интерактивной.
Во время прохождения практики не раз приходилось
встречаться с подобным методом, одним из обсуждений был заказ на услугу с очень
сложным проблемным трудовым спором, который тянул за собой ряд проблем клиента.
Руководитель, собрав коллектив отдела правового консультирования, подробно
осветил проблему. Во время обсуждения присутствующие по очереди высказывали свои
точки зрения и предложения, высказывания работников не критиковались и не
осуждались, все предложения руководитель фиксировал на листке бумаги. Самые
хорошие идеи так и останутся идеями, если не будут продуманы шаги по их
внедрению. Идеи, которые являлись, наиболее актуальными развивались,
обговаривались и после чего обобщались результаты.
Плоды "мозгового штурма" важно
"материализовать" в самое короткое время.
ООО "Ваш Консультант" придерживается
селективного уровня принятия решений, руководитель оценивает достоинство целого
круга возможных решений и старается выбрать те действия, которые лучше всего
подходят к данной проблеме.
В процессе принятия управленческого решения директора
ООО "Ваш Консультант" можно отнести к решающему типу - умеет видеть
цель и движет вперед к достижению, умеет контролировать свое и чужое время,
пунктуально, решительно, контролирует тех людей, которые ответственны за
конечный результат решаемой проблемы.
В заключении можно сделать вывод, что использование
разнообразных методов управленческих решений направлено на формирование
возможно большего количества допустимых вариантов решения проблем.
6. Оценка
структуры баланса и финансовых результатов деятельности организации
1. Понятие финансового состояния;
Финансовое
состояние предприятия - это экономическая категория, отражающая финансовые
отношения субъекта рынка и его способность финансировать свою деятельность по
состоянию на определенную дату. Также в экономической литературе встречается
другое определение этого понятия. Финансовое состояние - результат принятия
решений в области управления финансовыми ресурсами предприятия. Финансовой
состояние - важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия.
Финансовое состояние определяет конкурентоспособность предприятия и его
потенциал в деловом сотрудничестве, является гарантом эффективной реализации
экономических интересов всех участников финансовых отношений: как самого
предприятия, так и его партнеров.
2. Методы проведения анализа финансового состояния.
Финансовый анализ представляет собой совокупность
аналитических процедур, основывающихся, как правило, на общедоступной
информации финансового характера и предназначенных для оценки состояния и
эффективности использования экономического потенциала организации, а также принятия
управленческих решений в отношении оптимизации ее деятельности или участия в
ней.
В содержательном плане финансовый анализ можно
представлять как процесс, заключающийся в идентификации, систематизации и
аналитической обработке доступных сведений финансового характера, результатом
которого является предоставление пользователю рекомендаций, которые могут
служить формализованной основой для принятия управленческих решений в отношении
данного объекта анализа.
В качестве объекта финансового анализа могут выступать
различные социально-экономические системы и их элементы (предприятия сферы
производства и обращения, бюджетные организации, фондовые биржи, финансовые
компании и др.).
Методы и методики финансового анализа: горизонтальный
и вертикальный анализ баланса; метод коэффициентов (относительных показателей);
сравнительный анализ; методика экспресс-анализа; методика комплексного анализа
финансового состояния предприятия; методы прогнозирования возможного
банкротства предприятия.
К основным особенностям финансового анализа относятся:
• обеспечение общей характеристики имущественного и
финансового положения организации;
• приоритетность оценок платежеспособности, финансовой
устойчивости, рентабельности;
• базирование на общедоступной информации;
• информационное обеспечение решений тактического и
стратегического характера;
• доступность к результатам анализа любых
пользователей;
• возможность унификации состава и содержания
счетно-аналитических процедур;
• доминанта денежного измерителя в системе критериев;
• высокий уровень достоверности итогов анализа.
Поскольку информационным обеспечением финансового
анализа служит бухгалтерская финансовая отчетность, финансовый анализ нередко
называют анализом финансовой отчетности.
Основные задачи анализа финансового состояния -
определение качества финансового состояния, изучение причин его улучшения или
ухудшения за период, подготовка рекомендаций по повышению финансовой
устойчивости и платежеспособности организации.
3. Анализ ликвидности.
Ликвидность (текущая платежеспособность) - одна из
важнейших характеристик финансового состояния организации, определяющая
возможность своевременно оплачивать счета и фактически является одним из
показателей банкротства. Результаты анализа ликвидности важны с точки зрения
как внутренних, так и внешних пользователей информации об организации.
Ликвидность баланса выражается в степени покрытия
обязательств организации его активами, срок превращения которых в деньги
соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность баланса достигается
путем установления равенства между обязательствами организации и его активами.
От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность предприятия. Основной
признак ликвидности - формальное превышение стоимости оборотных активов над
краткосрочными пассивами. И чем больше это превышение, тем более благоприятное
финансовое состояние имеет предприятие с позиции ликвидности.
Актуальность определения ликвидности баланса
приобретает особое значение в условиях экономической нестабильности, а также
при ликвидации предприятия вследствие его банкротства. Здесь встает вопрос:
достаточно ли у предприятия средств для покрытия его задолженности. Такая же
проблема возникает, когда необходимо определить, достаточно ли у предприятия
средств для расчетов с кредиторами, т.е. способность ликвидировать (погасить)
задолженность имеющимися средствами. В данном случае, говоря о ликвидности,
имеется в виду наличие у предприятия оборотных средств в размере, теоретически
достаточном для погашения краткосрочных обязательств.
Для проведения анализа ликвидности баланса предприятия
статьи активов группируют по степени ликвидности - от наиболее быстро
превращаемых в деньги к наименее. Пассивы же группируют по срочности оплаты
обязательств.
Для оценки ликвидности баланса с учетом фактора времени
необходимо провести сопоставление каждой группы актива с соответствующей
группой пассива. 1) Если выполнимо неравенство А1 > П1, то это
свидетельствует о платежеспособности организации на момент составления баланса.
У организации достаточно для покрытия наиболее срочных обязательств абсолютно и
наиболее ликвидных активов.
) Если выполнимо неравенство А2 > П2, то быстро
реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы и организация может быть
платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с
кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит.
) Если выполнимо неравенство А3 > П3 , то в будущем
при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей организация
может быть платежеспособной на период, равный средней продолжительности одного
оборота оборотных средств после даты составления баланса.
Выполнение первых трех условий приводит автоматически
к выполнению условия: A4<=П4
Выполнение этого условия свидетельствует о соблюдении
минимального условия финансовой устойчивости организации, наличия у нее
собственных оборотных средств.
На основе сопоставления групп активов с
соответствующими группами пассивов выносится суждение о ликвидности баланса
предприятия.
Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет
вычислить следующие показатели:
• текущая ликвидность, которая свидетельствует о
платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к
рассматриваемому моменту промежуток времени: А1+А2=>П1+П2; А4<=П4
• перспективная ликвидность - это прогноз
платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:
А3>=П3; А4<=П4
• недостаточный уровень перспективной ликвидности:
А4<=П4 баланс не ликвиден:А4=>П4
Однако следует отметить, что проводимый по изложенной
схеме анализ ликвидности баланса является приближенным, более детальным
является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.
4. Анализ платежеспособности.
Платежеспособность - это способность предприятия
своевременно погашать все свои платежные обязательства при наступлении сроков
платежа.
Чем больше этот коэффициент, те выше доля собственного
капитала в общей сумме финансовых ресурсов предприятия. В этом случае оно
способно погасить не только краткосрочные, но и долгосрочные обязательства.
Таким образом, платежеспособность предприятия характеризует степень
защищенности интересов кредиторов и инвесторов данного предприятия. Высокий
коэффициент платежеспособности, превышающий расчетную норму (в пределах 50%),
означает наличие у предприятия высокого производственного и финансового
потенциала для привлечения заемных средств и кредитов банка
. Коэффициент платежеспособности (или
финансовой независимости) рассчитывается по следующей формуле:
Кпл = (СК / СВК) х 100%,
где Кпл - коэффициент платежеспособности;
СК - собственный капитал (раздел III баланса плюс
Доходы будущих периодов и Резервы предстоящих расходов и платежей из раздела V
баланса).
СВК - совокупный капитал предприятия (валюта баланса).
5 Анализ финансовой устойчивости.
Финансовая устойчивость любого хозяйствующего субъекта - это комплексное
понятие, характеризующее такое экономическое (и, прежде всего, финансовое)
состояние предприятия, которое в процессе распределения и использования
ресурсов обеспечивает бесперебойную деятельность и поступательное развитие
организации за счет соблюдения финансового равновесия между имуществом в
денежной и неденежной форме и собственным и заемным капиталом при сохранении
гарантированной платежеспособности и кредитоспособности и минимальном уровне
предпринимательского риска.
Как следует из определения, "финансовая
устойчивость означает такое состояние предприятия, которое обеспечивает не
только стабильное превышение его доходов над расходами, но и рост прибыли при
сохранении эффективного и бесперебойного функционирования хозяйствующего
субъекта.
Группа показателей, характеризующих финансовую
устойчивость организации.
Наиболее значимыми для целей анализа являются
коэффициенты:
• автономии (Ка)
• финансирования (Кф);
• коэффициент финансовой активности (капитализации, финансовый
леверидж) (Кф. л);
• финансовой устойчивости (Кф. у).
Чем выше значение коэффициента автономии, тем более
финансово устойчивым, стабильно работающим и независимым от внешних кредиторов
считается организация. В большинстве стран принято считать финансово
независимой фирму с удельным весом собственного капитала в общей его величине
от 30 % (критическая точка) до 70 %.
Высокий уровень коэффициента автономии предполагает
стабильное финансовое положение организации, благоприятную структуру ее
финансовых источников и низкий уровень финансового риска для кредиторов. Такое
положение служит защитой от больших потерь в периоды депрессии и гарантией
получения кредита для самой организации. При снижении уровня коэффициента
автономии до значений, меньших чем 0.5, вероятность финансовых затруднений у
организации возрастает. Анализ коэффициента автономии проводят путем оценки:
• его динамики за ряд лет;
• изменения структуры составляющих компонентов;
• определения влияния этих изменений на его уровень.
Полученные результаты дают возможность прогнозировать
финансовую устойчивость организации в будущем.
Коэффициент финансирования показывает, какая часть
деятельности финансируется за счет собственных средств, а какая - за счет
заемных, и рассчитывается по формуле:
Кф = СК / ЗК.
Ситуация, при которой величина коэффициента
финансирования меньше 1 (большая часть имущества сформирована за счет заемных
средств), свидетельствует об опасности неплатежеспособности и нередко
затрудняет возможность получения кредита.
Коэффициент капитализации (финансовой активности),
именуемый уровнем финансового левериджа, с позиции финансового менеджмента
имеет исключительно важное значение для определения рекомендуемой структуры
капитала и оценки финансового риска. Показатель характеризует структуру
источников, отражает степень зависимости организации от заемных средств. Однако
анализ данного коэффициента необходимо проводить в комплексе с показателями
оборачиваемости материальных оборотных средств и дебиторской задолженности.
Коэффициент финансовой устойчивости показывает
удельный вес тех источников, которые организация может использовать в своей
деятельности длительное время. Он характеризует часть актива баланса,
финансируемую за счет устойчивых источников, а именно собственных средств организации,
средне и долгосрочных обязательств (ДО).
Кф. у = (СК + ДО) / Активы.
Финансовая устойчивость характеризует такое состояние
финансов, которое гарантирует организации постоянную платежеспособность и
служит залогом выживаемости и основой стабильности. На устойчивость организации
влияют такие факторы, как:
• положение организации на товарном рынке;
• производство дешевой и пользующейся спросом
продукции;
• степень зависимости от внешних кредиторов и
инвесторов;
• наличие платежеспособных дебиторов;
• эффективность хозяйственных и финансовых операций.
В процессе проведения анализа следует учитывать также
и то обстоятельство, что финансовая устойчивость базируется на оптимальном
соотношении между отдельными видами активов организации (оборотными или внеоборотными
активами с учетом их внутренней структуры) и источниками их финансирования
(собственными или привлеченными средствами).
Поэтому анализ финансовой устойчивости организации
дополняют расчетом абсолютных величин, в качестве которых используют показатели,
характеризующие степень обеспеченности запасов и затрат источниками их
финансирования.
6. Анализ деловой активности.
Анализ деловой активности предприятия, или показатели оборачиваемости,
позволяют оценить, насколько эффективно предприятие использует свои (или
привлеченные) средства в процессе хозяйственной деятельности.
Коэффициенты оборачиваемости - это группа показателей, которые
характеризуют скорость финансового обращения относительно различных базовых
параметров. В их числе:
1. Коэффициент оборачиваемости оборотных средств
- это отношение валового дохода к сумме оборотных средств предприятия. Этот
показатель характеризует адекватность объема оборотного капитала хозяйственной
деятельности предприятия. Если оборотные средства недостаточны, то это не
позволяет получать больше прибыли за расширения оборота, если избыточны - часть
капитала остается невостребованной, и, с учетом стоимости капитала, ведет к
убыткам.
2. Коэффициент оборачиваемости активов - это
отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости активов. Этот
показатель характеризует эффективность и качество структуры активов.
3. Коэффициент оборачиваемости дебиторской
задолженности - это отношение выручки от реализации продукции к среднегодовой
кредиторской задолженности. Следует отметить, что разумное управление
кредиторской задолженностью позволяет значительно сократить потребность в
собственном оборотном капитале. По своей сути этот показатель характеризует то,
насколько кредиторы финансируют текущую деятельность предприятия.
7. Анализ структуры имущества и источников его образования
Анализ структуры и динамики активов (имущества) и
источников их формирования целесообразно проводить с помощью сравнительного
аналитического баланса. Он строится путем объединения однородных по своему
составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических разрезах
(внеоборотные и оборотные активы, собственный и заемный капитал).
С помощью сравнительного аналитического баланса:
оценивают тенденции изменения имущественного и
финансового положения организации;
определяют общее увеличение (уменьшение) стоимости
имущества и источников его формирования;
выявляют сдвиги в структуре активов и пассивов
организации;
устанавливают, за счет каких источников в большей
степени осуществляется приток новых средств (собственных и заемных) и в какие
активы (внеоборотные или оборотные) эти новые средства в основном вложены.
Все показатели сравнительного баланса можно разделить
на три группы:
показатели структуры баланса (удельные веса различных
статей актива и пассива);
показатели динамики баланса (абсолютные отклонения
значений статей баланса на конец периода по сравнению с началом);
показатели динамики структуры баланса (изменения
удельных весов статей актива и пассива, сложившихся на конец года, по сравнению
с его началом).
Анализ структуры и динамики активов и пассивов
организации, выявление соотношений между отдельными их видами являются
процедурами "чтения" баланса. Читая баланс, можно выявить "узкие
места" в деятельности организации и сформулировать перечень вопросов, на
которые можно будет ответить лишь при более детальном ознакомлении со
спецификой ее работы.
В процессе анализа активов и пассивов следует также
рассчитать и оценить изменение следующих соотношений между ними:
соотношение внеоборотных и оборотных активов -
характеризует имущественное положение, структуру активов;
соотношение собственного и заемного капитала -
позволяет оценить финансовую устойчивость организации (принято считать, что она
обладает устойчивым финансовым состоянием, если доля собственного капитала
составляет не менее половины всех источников финансирования);
соотношение оборотных активов и краткосрочных
обязательств - дает возможность оценить текущую платежеспособность организации
(ее способность погасить свои текущие обязательства за счет оборотных активов);
соотношение собственного капитала и внеоборотных
активов - величина этого соотношения более единицы свидетельствует о наличии
собственного оборотного капитала, являющегося важнейшей характеристикой
финансовой устойчивости организации.
В общих чертах признаками "хорошего" баланса
являются:
) валюта баланса в конце отчетного периода должна
увеличиваться по сравнению с началом периода;
) темпы прироста оборотных активов должны быть выше,
чем темпы прироста внеоборотных активов;
) собственный капитал организации должен превышать
заемный и темпы его роста должны быть выше, чем темпы роста заемного капитала;
) темпы прироста дебиторской и кредиторской
задолженности должны быть примерно одинаковые;
) доля собственных средств в оборотных активах должна
быть более 10 %;
) в балансе должна отсутствовать статья
"Непокрытый убыток".
8. Анализ угрозы банкротства.
Анализ угрозы банкротства содержит расчет коэффициентов ликвидности,
обеспеченности собственными средствами и восстановления (утраты)
платежеспособности
9. Методы факторного анализа показателей финансового состояния.
Методы факторного анализа показателей рентабельности предусматривают
разложение исходных формул расчета показателя по качественным и количественным
характеристикам интенсификации производства и повышения эффективности
хозяйственной деятельности. При этом применяются ряд моделей рентабельности.
Двухфакторная модель рентабельности продукции, где оценивается влияние:
объема от реализации;
себестоимости реализованной продукции. Трехфакторная модель
рентабельности производственных фондов, где оценивается влияние:
рентабельности продаж;
фондоемкости производства продукции;
оборачиваемости оборотных средств.
Сюда же следует отнести модель рентабельности собственного капитала (чистых
активов), где по формуле Дюпона также оценивается влияние трех факторов:
рентабельности продукции;
производительности (оборачиваемости) активов;
коэффициента финансовой активности, равного отношению общего капитала
фирмы к ее собственному капиталу.
Пятифакторная модель рентабельности производственных фондов, где можно
оценить влияние:
фондоемкости производства продукции;
оборачиваемости оборотных средств;
материалоемкости производства продукции;
зарплатоемкости продукции;
амортизациоемкости продукции.
В целом факторные модели рентабельности раскрывают важнейшие
причинно-следственные связи между показателями финансового состояния и
финансовыми результатами. Они используются при прогнозировании финансовой
устойчивости организации.
Структура и динамика имущества ООО Ваш Консультант" 2012г.
№п/п
|
Виды имущества
|
На 01.01.2012 г.
|
На 01.01.2013 г.
|
Изменение, (+,-)
|
Темп роста, %
|
|
|
Сумма, тыс. руб.
|
Уд.вес к итогу раздела, %
|
Сумма, тыс. руб.
|
Уд.вес к итогу раздела, %
|
Сумма, тыс. руб.
|
Уд.вес к итогу раздела, %
|
|
1
|
Внеоборотные активы,
|
1215
|
19,81
|
3368
|
32,96
|
2153
|
13,15
|
277,2
|
|
в т.ч.:
|
|
|
|
|
|
|
|
1.1
|
- основные средства
|
958
|
15,62
|
1083
|
10,60
|
+125
|
-5,02
|
113,0
|
2
|
Оборотные активы, в том
числе:
|
1980
|
32,28
|
2884
|
+904
|
-4,06
|
145,6
|
2.1
|
- запасы и затраты
|
1067
|
17,40
|
1620
|
15,85
|
+553
|
-1,55
|
151,8
|
2.2
|
Дебиторская задолженность,
в т.ч.:
|
856
|
13,96
|
1167
|
11,42
|
+311
|
-2,54
|
136,3
|
|
- просроченная
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
2.3
|
Денежные активы
|
57
|
0,93
|
98
|
0,95
|
+40
|
+0,02
|
170,2
|
3
|
Итого активов (имущества)
|
3195
|
100
|
6252
|
100
|
+3057
|
-
|
|
Структура и динамика
источников финансирования ООО "Ваш Консультант"
|
№п/п
|
Виды источников
финансирования
|
На 01.01.2012 г.
|
На 01.01.2013 г.
|
Изменение, (+,-)
|
Темп роста, %
|
|
|
Сумма, тыс. руб.
|
Уд.вес к итогу раздела, %
|
Сумма, тыс. руб.
|
Уд.вес к итогу раздела, %
|
Сумма, тыс. руб.
|
Уд.вес к итогу раздела, %
|
|
1
|
Капитал и резервы, в т.ч.:
|
1436
|
25,23
|
2053
|
20,17
|
617
|
-5,06
|
142,96
|
1.1
|
- нераспределенная прибыль
|
1002
|
17,60
|
1623
|
15,94
|
+621
|
-1,66
|
161,97
|
2
|
Долгосрочные пассивы
|
264
|
4,64
|
1895
|
18,62
|
+1631
|
+13,98
|
717,80
|
3
|
Краткосрочные пассивы, в
т.ч.:
|
1495
|
26,26
|
2304
|
22,63
|
+809
|
-3,63
|
154,11
|
3.1
|
- краткосрочные кредиты и
займы
|
367
|
6,45
|
1126
|
11,06
|
+759
|
+4,61
|
306,81
|
3.2
|
- кредиторская
задолженность, в т.ч.:
|
1128
|
19,82
|
1178
|
11,57
|
+50
|
-8,25
|
104,43
|
|
- просроченная
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
4
|
Итого пассивов
(источн.финансирования имущества)
|
3195
|
100
|
6252
|
100
|
+3057
|
-
|
178,83
|
Структура актива баланса ООО "Ваш Консультант" вполне типична,
единственной статьей, удельный вес которой не может быть признан достаточным,
являются денежные средства, что негативно характеризуют ликвидность ОАО
"Ваш Консультант" и несколько снижают вероятность непрерывного
продолжения деятельности.
Оценивая показатели динамики ООО "Ваш Консультант", можно
сделать вывод о реальном росте имущества и источников финансирования.
Агрегированный баланс ООО "Ваш Консультант" за 2012 год
Показатель
|
Ообозначение
|
На 01.01.2012 г.
|
На 01.01.2013
|
Изменение
|
Доля фактора в изменении
баланса, %
|
|
|
Сумма, тыс. руб.
|
Удельный вес, %
|
Сумма, тыс. руб.
|
Удельный вес, %
|
Абсолютное, тыс. руб.
|
Темп прироста, %
|
Доля в структуре, %
|
|
АКТИВ
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Внеоборотные активы
|
А4
|
1215
|
38,0
|
3368
|
53,9
|
2153
|
177,2
|
15,8
|
70,4
|
Запасы и НДС по
приобретенным ценностям
|
А3
|
1067
|
33,4
|
1620
|
25,9
|
553
|
51,8
|
-7,5
|
18,1
|
Дебиторская задолженность
|
А2
|
856
|
26,8
|
1167
|
18,7
|
311
|
36,5
|
-8,1
|
10,2
|
Денежные средства,
краткосрочные финансовые вложения, прочие
|
А1
|
57
|
1,8
|
97
|
1,6
|
40
|
70,1
|
-0,2
|
1,3
|
БАЛАНС
|
|
3195
|
100
|
6252
|
100,0
|
3057
|
95,7
|
|
100,0
|
ПАССИВ
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Капитал и резервы
|
П4
|
1436
|
45,0
|
2053
|
32,8
|
617
|
42,9
|
-12,1
|
20,2
|
Долгосрочные обязательства
|
П3
|
264
|
8,2
|
1895
|
30,3
|
1631
|
617,8
|
22,1
|
53,4
|
Краткосрочные кредиты и
займы
|
П2
|
367
|
11,5
|
1126
|
18,0
|
759
|
206,3
|
6,5
|
24,8
|
Кредиторская задолженность
и прочие краткосрочные обязательства
|
П1
|
1128
|
35,3
|
1178
|
18,9
|
50
|
4,5
|
-16,5
|
1,7
|
БАЛАНС
|
|
3195
|
100
|
6252
|
100,0
|
3057
|
95,7
|
-
|
100,0
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
- темп прироста внеоборотных активов (А4) превышает темп прироста выручки
на 167,9 % (177,2-9,3) от валюты баланса. Приобретение внеоборотных активов,
которые не используются в обращении и соответственно не увеличивают выручку ООО
"Ваш Консультант" (долгосрочные финансовые вложения, незавершенное
строительство, отложенные налоговые активы и др.)
темп прироста запасов и НДС по приобретенным ценностям (А3) превышает
темп прироста выручки на - 42,5 % (51,8 - 9,3), от валюты баланса. Причина:
приобретение товаров, не требующих спроса - ошибка службы снабжения.
темп прироста дебиторской задолженности (А2) превышает темп прироста
выручки на 27,2 % (36,5-9,3) от валюты баланса. Увеличение срока погашения
дебиторской задолженности - ошибка службы сбыта с 46 дней до 57 дней, то есть
на начало 2009 года- 855/675*360 дн=46 дн.; на конец 2009 года -1168/78*360=57
дн.
темп прироста денежных средств и краткосрочных финансовых вложений (А1)
превышает темп прироста выручки.
Анализ ликвидности баланса ООО "Ваш Консультант"
АКТИВ
|
На 01.01.2012 г
|
На 01.01.2013 г
|
ПАССИВ
|
На начало года
|
На конец года
|
Платежный излишек
|
|
|
|
|
|
|
На начало года
|
На конец года
|
1. Наиболее ликвидные
активы (А1)
|
57
|
97
|
1. Наиболее срочные
обязательства
|
1128
|
1178
|
-1071
|
-1081
|
2. Быстро реализованные
активы (А2)
|
856
|
1167
|
2. Краткосрочные пассивы
(П2)
|
367
|
1126
|
489
|
41
|
3. Медленно реализуемые
активы (А3)
|
1067
|
1620
|
3. Долгосрочные пассивы
(П4)
|
264
|
1895
|
804
|
-275
|
4. Труднореализуемые активы
(А4)
|
1215
|
3368
|
4. Постоянные пассивы (П4)
|
1436
|
2053
|
-221
|
1315
|
Баланс
|
3195
|
6252
|
Баланс
|
3195
|
6252
|
-
|
-
|
Важным критерием в оценке финансового положения предприятия служит
платежеспособность. Платежеспособность определяется её возможностью и
способностью своевременно погасить свои внешние обязательства.
Коэффициенты, характеризующие платежеспособность
Показатели
|
Рекомендуемые значения
|
На 01.01.2012г
|
На 001.01.2013г
|
Отклонение (+;-)
|
1. Коэффициент абсолютной
ликвидности
|
|
0,04
|
0,04
|
-
|
2. Коэффициент срочной
ликвидности
|
|
0,61
|
0,55
|
-0,06
|
3. Коэффициент текущей
ликвидности
|
|
1,32
|
1,25
|
-0,07
|
4. Коэффициент автономии
|
|
0,45
|
0,33
|
-0,12
|
5. Уровень перманентного
капитала
|
0,53
|
0,63
|
0,1
|
6. Коэффициент
обеспеченности собственными оборотными средствами
|
|
0,11
|
-0,46
|
-0,57
|
7. Коэффициент
обеспеченности запасов собственными оборотными средствами
|
|
0,24
|
0,20
|
-0,04
|
8. Коэффициент
маневренности собственного капитала
|
|
0,15
|
-0,64
|
-0,79
|
9. Комплексный показатель
финансовой устойчивост
|
|
0,53
|
0,63
|
0,1
|
Коэффициенты ликвидности:
1. Коэффициент абсолютной ликвидности (показывает, какую часть
краткосрочных обязательств ООО "Ваш Консультант"" может погасить
немедленно):
- 2011 год
- 2012 год
2. Коэффициент срочной ликвидности (показывает, какую часть краткосрочных
обязательств ООО "Ваш Консультант" может погасить по мере погашения
дебиторской задолженности):
- 2011 год
- 2012 год
. Коэффициент текущей ликвидности (Показывает, какую часть краткосрочных
обязательств, ООО "Ваш Консультант" может погасить в течении
операционного цикла):
- 2011 год
- 2012 год
Коэффициенты структуры капитала
4. Коэффициент автономии или независимости (характеризует, в какой мере
ресурсы ООО "Ваш Консультант" сформированы за счет собственного
капитала):
- 2011 год
- 2012 год
. Уровень перманентного капитала (коэффициент финансовой устойчивости)
(Показывает удельный вес источников финансирования, которые могут быть
использованы длительное время):
- 2011год
- 2012 год
. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
(характеризует наличие у предприятия собственных оборотных средств, необходимых
для его финансовой устойчивости.):
- 2011 год
- 2012год
. Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами
(показывает, какую часть оборотных средств/активов организация фиксирует за
счет собственных средств и долгосрочных обязательств):
- 2011 год
- 2012 год
. Коэффициент маневренности собственного капитала (характеризует, какая
часть собственного капитала находится в маневренной или ликвидной форме (в виде
оборотных активов) и, следовательно, может быть выведена ООО "Ваш
Консультант" за достаточно короткий срок):
- 2011 год
- 2012 год
9. Комплексный показатель финансовой устойчивости (показывает долю
устойчивых источников финансирования в пассиве баланса):
- 2011 год
- 2012 год финн
Анализ платежеспособности баланса ООО "Ваш Консультант"
свидетельствует о том, что суммы срочных обязательств на конец 2011 и 2012 г.
не покрываются наиболее ликвидными активами непосредственно денежными
средствами, на незначительную величину.
Показатели оборачиваемости и рентабельности ООО "Ваш
Консультант" за 2011-2012 гг.
№ п/п
|
Показатели
|
Ед. изм.
|
2011 год
|
2012 год
|
Отклонение (+;-)
|
Темп роста, %
|
1
|
Выручка
|
тыс. руб.
|
6756
|
7386
|
630
|
109,3
|
2
|
Чистая прибыль
|
тыс. руб.
|
822
|
616
|
-206
|
74,9
|
3
|
Средняя величина активов
|
тыс. руб.
|
2889
|
4724
|
1835
|
163,5
|
4
|
Средняя величина
собственного капитала
|
тыс. руб.
|
1396
|
1744
|
348
|
124,9
|
5
|
Средняя стоимость
внеоборотных активов
|
тыс. руб.
|
1016
|
2292
|
1276
|
225,6
|
6
|
Средняя стоимость оборотных
активов
|
тыс. руб.
|
1873
|
2432
|
559
|
129,8
|
7
|
Коэффициент оборачиваемости
(скорость обращения) активов [стр.1/стр.3]
|
кол-во обор.
|
2,34
|
1,56
|
-0,78
|
66,7
|
8
|
Коэффициент оборачиваемости
(скорость обращения) собственного капитала
|
кол-во обор.
|
4,84
|
4,25
|
-0,6
|
87,6
|
9
|
Отдача внеоборотных активов [стр.1/стр.5]
|
руб.
|
6,65
|
3,22
|
-3,43
|
48,4
|
10
|
Коэффициент оборачиваемости
(скорость обращения) оборотных активов [стр.1/стр.6]
|
кол-во обор.
|
3,61
|
3,04
|
-0,57
|
84,2
|
11
|
Время обращения активов [стр.6*360]
|
дни
|
99,8
|
118,5
|
18,7
|
118,7
|
12
|
Рентабельность активов [стр.2/стр.3]*100
|
%
|
28,5
|
13,4
|
-15,1
|
47,0
|
13
|
Рентабельность собственного
капитала [стр.2/стр.4]*100
|
%
|
58,9
|
35,3
|
-23,6
|
59,9
|
14
|
Рентабельность продаж [стр.2/стр.1]*100
|
%
|
12,2
|
8,3
|
-3,9
|
68,0
|
Оценим вероятность банкротства организации
Методика: содержит расчет коэффициентов ликвидности, обеспеченности
собственными средствами и восстановления (утраты) платежеспособности таблица:
Показатели структуры баланса ООО "Ваш Консультант" 2012 год
Показатель
|
Расчет
|
Норматив
|
На начало года
|
На конец года
|
Отклонение, (+;-)
|
Коэффициент текущей
ликвидности
|
Отношение оборотных активов
к краткосрочным обязательствам
|
|
1,32
|
1,25
|
-0,07
|
Коэффициент обеспеченности
собственными средствами
|
Отношение собственных
оборотных средств к краткосрочным обязательствам
|
|
0,11
|
-0,46
|
-0,57
|
Коэффициент восстановления
(утраты) платежеспособности
|
Отношение прогнозного
(через 6 мес.) коэффициенту текущей ликвидности к его нормальному значению
равному 2
|
|
-
|
0,61
|
0,61
|
На основании данных показателей можно сказать, что банкротство
организации маловероятно.